加拿大房市监管加码！OSFI确认：限制银行向这些申请人放贷

加拿大最高银行监管机构确认，将从明年开始，追踪并限制银行抵押贷款名单上的高杠杆借款人数量。

金融机构监督办公室（OSFI）表示，新的规则并不是针对单个借款人，而是对于每家银行的整体抵押贷款组合比例。

OSFI将监控银行每季度贷款收入比率（loan-to-income ratios ），以确保银行贷出的没有保险的抵押贷款中，超过借款人收入4.5倍的贷款的总体百分比，必须保持在规定的数值以下。

监管机构将新措施描述为现有抵押贷款压力测试的“后盾”，该测试评估单独借款人在利率上升时偿还贷款的能力。

尤其是银行抵押贷款组合中的高杠杆债务，伴随着监管机构正试图缓解的偿债能力风险。

新的投资组合措施旨在减轻金融体系中的“脆弱性”。原本OSFI打算对所有银行的高杠杆贷款比例设定统一上限。但是，根据行业反馈，监管机构选择单独审视每家金融机构，考虑到不同的风险偏好，并确保新措施不会干扰竞争。

监管机构在周五的一份声明中表示：“虽然这个4.5倍的贷款倍数在所有机构中是普遍共识，但允许超过这个倍数的新放贷部分，将根据每个机构及其独特的竞争模式进行独立考核。” “这种方法将使各机构能够像过去一样在相对基础上继续竞争。”

新措施将于2025年第一个财政季度生效。一旦实施，OSFI预计将会在每季度进行报告。

为防止因为贷款被分拆成较小的部分，并分散在不同的金融机构，有可能造成杠杆叠加。OSFI表示，在计算贷款与收入比例时，必须查看申请人所有以房产为抵押的贷款，包括房产抵押的第一和第二抵押贷款，以及以房屋净值为抵押的信贷额度。但是，含有保险的贷款和续约贷款将被排除在此规定外。

无论房产的预期用途如何，例如是否为自用房产或投资房产，新的贷款规定都将适用。

• https://financialpost.com/fp-finance/banking/osfi-limits-banks-mortgages-highly-indebted-borrowers